夸客金融多名高管已被捕，平台股东能撇清吗？

作者：韩野

来源：独角金融

夸客金融涉嫌非法吸收公众存款案已经侦查四个月有余，警方已经对公司的部分高管执行逮捕。而日前，有投资人向独角金融爆料，夸客金融股东的事有蹊跷。

“夸客金融的股东方大长江集团、环球信贷集团（01669.HK）参与平台经营，环球信贷集团的主席兼总裁，同时也是夸客金融的副总裁王瑶为什么没责任？”投资人告诉独角金融，已经就该问题向经侦部门提交了线索。

对于夸客金融的股东身份，大长江集团此前曾澄清，称其与夸客金融之间没有任何资本上的纽带关系，无论是直接还是间接上都不是夸客金融的股东。

另外，环球信贷集团也发布公告，称其从未或有意成夸客金融的最终控制人或股东。

那么，大长江集团、环球信贷集团与夸客金融之间究竟有没有联系？

大股东谜团

夸客金融成立于2014年4月，法定代表人郭震洲。运营数据显示，截至2018年7月31日累计成交量达155.66亿元，尚未结清余额38.41亿元，逾期金额3.2亿元。

公开资料显示，夸客金融个人及消费信贷产品主要包括商易贷、房易贷、薪易贷、车易贷、豪爵分期。其中，豪爵分期是针对江门市大长江集团有限公司（以下简称“大长江集团”）合作经销商处购买豪爵摩托车，并有分期付款需求的客户。

夸客金融的融资记录显示，2014年7月，平台获戈壁投资近千万美元的A轮融资，2015年7月，获环球信贷集团2亿元投资。

独角金融查阅环球信贷集团的公告发现，2015年10月，环球信贷集团购买2亿元的Quark Finance Group（下称“Quark”，夸客金融的开曼公司）可换股承兑票据。Quark所得款项，用于营运资金或向Quark集团公司的增加注册资本出资。

按照当时购买票据后的对Quark的持股比例，环球信贷集团持有20%B系列优先股。

公告显示，由于环球信贷集团最多能够持有Quark的40%权益及最多能够向Quark董事会提名五名董事中的两名，所以不可能控股董事会。

根据上图，Quark的股东中，Expolito Enterprises Limited持有36.8%A系列优先股，Gobi Fund II,L.P持有7.2%B系列优先股。

分析师杨晓磊告诉独角金融，优先股一般没有表决权，不具有对公司的实际控制力。另外，Expolito Enterprises Limited和Gobi Fund II,L.P（戈壁基金）注册地在海外，无法穿透股权结构，夸客金融的实控人无从知晓。

不过，夸客金融的投资人告诉独角金融，根据戈壁创投在上海的注册公司，戈壁盈智（上海）创业投资合伙企业（有限合伙）工商资料，背后的实控人是豪爵投资控股有限公司（下称豪爵投资），而豪爵投资正是大长江集团的母公司。

值得注意的是，金晓琴是Expolito Enterprises Limited全部已发行股本的唯一最终及实益拥有人，也就是说，金晓琴通过Expolito Enterprises Limited和环球信贷集团分别持有夸客金融36.8%、20%的股份。

独角金融查阅环球信贷集团发布的公告发现，环球信贷的主席兼总裁王瑶是金晓琴的女儿，金晓琴的配偶是王大威，而大江门集团的工商资料显示，其法人也是王大威。

截自环球信贷集团2015年10月26日公告

截自环球信贷集团2018中期报告

那么金晓琴是否为跨客金融的实际控制人，王瑶是否参与夸客金融的经营？独角金融就此向环球信贷集团求证，截止发稿前，对方暂未回应。

对于夸客金融的实际控制人以及控股股东的身份还是一个谜团，不过目前警方已经进行资金流向、债权等详细的调查。12月19日，上海市公安局黄浦分局官方通报夸客金融侦办情况，平台将部分非法吸收来的资金用于小额现金贷款，其中个别借款人涉嫌诈骗。

根据夸客金融官方发布的公告，警方已经冻结三批逾期借款人银行账户，共涉及615名借款人。

夸客金融前员工李元（化名）告诉独角金融，目前上海留有少数员工负责持续催收，能看到平台有还款进账。不过投资人对独角金融表示，目前还没有拿到回款。

股东身份不是“免死金牌”

投资人一心想查明夸客金融实际控制人以及控股股东，认为其应该为平台非法吸收公众存款承担责任。

日前，上海市高级人民法院、上海市人民检查院、上海市公安局发布了《关于办理涉众型非法集资犯罪案件的指导意见》沪高法[2018]360号（下称指导意见），其中第一条就包括明知非法集资性质而出资入股的主要获利者，该如何处理。

指导意见指出，对于虽未直接参与实施非法集资犯罪行为，但明知非法集资性质而出资入股的主要获利者，应当以共犯论处，依法追究其刑事责任。北京大成律师事务所合伙人肖飒分析认为，股东身份不是“免死金牌”，如果是主要获利者之一，且明知（这里的明知，可以从参股时间进行推断，越长越明知），那么就可能获罪。

“关于网贷平台股东是否入刑的问题，在实务中有争议。”肖飒指出，部分地区的办案机关，从刑法谦抑性角度，认为“只拿股权分红”的股东与涉嫌非吸的平台不是共犯关系；但今年起，从广东某城市的一个案件开始，我们发现股东被认定为犯罪，或者有重大刑事风险的情形逐渐出现，现在蔓延到其他地区。

对于夸客金融，以及非吸平台股东你怎么看，欢迎在留言区评论与我们互动。夸客金融多名高管已被捕，平台股东能撇清吗？