第20课【金融理财课工具篇】基金的投资策略（中篇）

欢迎来到彩虹鱼金融理财课，今天的课程主要内容是《彩虹鱼金融理财课》工具篇的第四讲《投资理财之基金的策略》中篇，主要学习内容是货币基金和信托基金的投资策略，学习大约需要8分钟。

我是彩虹鱼老师

听了工具篇基金一讲后

同学【听众风华】问：

老师，听了这门课程，这么多的基金种类，请问对于三年的上班族来说，什么类型的基金更适合呢，麻烦老师指导一下，谢谢。

彩虹鱼老师答：

这位同学，你好。首先感谢你对我课程的关注与学习。的确基金是一个复合工具，既包含多种投资工具的属性，又有其独立性。所以我们在选择基金时一定根据自己的实际情况，先清晰自己的投资类型（可填写一下投资调查问卷），你是属于激进型，保守型还是稳健型。然后再与自己投资类型基金中选择。选择时需要注意这些事项：

一要注意根据自己的风险承受能力和投资目的安排基金品种的比例。挑选最适合自己的基金，购买偏股型基金要设置投资上限。

二要注意别买错“基金”。基金火爆引得一些伪劣产品“浑水摸鱼”，要注意鉴别。

三要注意对自己的账户进行后期养护。基金虽然省心，但也不可扔着不管。经常关注基金网站新公告，以便更加全面及时地了解自己持有的基金。

四要注意买基金别太在乎基金净值。其实基金的收益高低只与净值增长率有关。只要基金净值增长率保持领先，其收益就自然会高。

五要注意不要“喜新厌旧”，不要盲目追捧新基金，新基金虽有价格优惠等先天优势，但老基金有长期运作的经验和科学的仓位。

六要注意不要片面追买分红基金。基金分红是对投资者前期收益的返还，尽量把分红方式改成“红利再投”更为合理。

七要注意不以短期涨跌论英雄。以短期涨跌判断基金优劣显然不科学，对基金还是要多方面综合评估长期考察。

八要注意灵活选择稳定省心的定投和实惠简便的红利转投等投资策略。

工具篇-基金的投资策略（中）

货币基金

信托基金

大家好，我是彩虹鱼老师。今天我们来学习一下货币基金和信托基金。

货币基金是指投资于货币市场上短期有价证券的一种基金。该基金资产主要投资于短期货币工具如国库券、商业票据、银行定期存单、政府短期债券、企业债券等短期有价证券。

在美国，货币基金按风险大小可划分为三类：

①国库券货币基金，主要投资于国库券、由政府担保的有价证券。

②多样化货币基金，就是通常所说的货币市场基金，通常投资于商业票据、国库券、政府代理机构发行的证券、可转让存单、银行承兑票据等各种有价证券。

③免税货币基金，主要用于短期融资的高质量的市政证券，也包括市政中期债券和市政长期债券。

货币基金的优点

①流动性好、资本安全性高。这些特点主要源于货币市场是一个低风险、流动性高的市场。同时，投资者可以不受到期日限制，随时可根据需要转让基金单位。来选择灵活的进出与赎回。

②风险性低。货币市场工具的到期日通常很短，货币市场基金投资组合的平均期限一般为4～6个月，那它受到市场利率的影响比较小。

③投资成本低。货币市场基金通常不收取赎回费用，并且其管理费用也较低，货币市场基金的年管理费用大约为基金资产净值的0．25%～1%，那传统的基金年管理费率1%～2．5%。

一般货币市场基金均为开放式基金。货币市场基金通常被视为无风险或低风险投资工具，适合我们的资本短期投资，同时也可以以备不时之需，特别是在利率高、通货膨胀率高、证券流动性下降，可信度降低时，可使本金免遭损失。

3.信托基金

信托基金也叫投资基金，是一种“利益共享、风险共担”的集合投资方式：指通过契约或公司的形式，借助发行基金券（如收益凭证、基金单位和基金股份等）的方式，将社会上不确定的多数投资者不等额的资金集中起来，形成一定规模的信托资产，交由专门的投资机构按资产组合进行分散投资，获得的收益由投资者按出资比例分享，并承担相应风险的一种集合投资信托制度。

信托基金的特点：

1、集合投资

2、专家管理、专家操作

3、组合投资、分散风险

4、资产经营与资产保管相分离

5、利益共享、风险共担

6、以纯粹的投资为目的

7、流动性强

以上内容就是关于基金这个工具基础部分二讲的学习内容，同学们可以在留言区分享自己有关这个工具的一些经验，也可以留下你的问题，我会在下一讲开始前为大家答疑解惑。

另外，我专门为大家开设了投资理财互动群，大家可以在我的课程介绍中查看添加方式，我将会在群里给大家分享更多投资理财的干货和实际的案例。