近一年来,常收到身边朋友的抱怨,说市场波动大,才赚的钱没过两天又跌回去了,挺影响心情的。
有没有什么稳一点,不用花多少心思,也能赚到不错回报的办法呢?
有一个讨论度比较高的网红固收+基金组合,或许是一个不错的选择。
我们后台也时不时会收到用户留言,希望我们做个评测。
今天就着这个产品,来手把手带你测评一下。
*风险提示:本内容仅为科普分享,不构成任何投资建议。请务必将投资决策权,牢牢把握在自己手中。这也是我们努力做好科普的价值^^
我们先来仔细扒一扒,这个产品为什么能在动荡的市场中,保持稳定呢?
主要原因有2个
原因1:股票和债券的配置比较平衡。
投资宗师格雷厄姆写的《聪明的投资者》一书中曾说到:任何类型的投资者,都需要同时配置一定比例的股票和债券,建议比例可为50%±25%。
债券收益没那么高,但是风险相对较低;股票风险高,但是可以博高收益。
如果可以科学配置两者的比例,可以一定程度上获得更高的收益和更好地持有体验。
这个「**幸福组合」做的就是这样的事:它的债券仓位是70%~100%,对股票配置的区间是0~30%。
通过这种 「防守反击」式的稳健配置,收益率要比货币基金和纯债基金要高,风险又比偏股型基金低,从而实现稳定盈利。
不过也要注意哦,虽然这款产品名字听上去很稳,但是稳健不等于保本,这个预期不能有偏差。
我看了看这个产品的风险评级,是「中低风险」,意味着还是有波动、有亏钱的可能的。
这也同样适用于其他的「稳健理财」类产品,买之前一定要留意。
原因2:它是一个基金组合,风险相对分散。
我们买基金组合产品,相当于一次买入好几个基金,而这些基金都是管理人帮我们通过一定逻辑,组合在一起的。
就像做菜也分擅长湘菜、粤菜等各种菜系的厨师,我们下馆子都会选择困难;
基金有货币基金、债券基金、偏股型基金等等,我们也容易挑基金挑花了眼——
(不读)所有钱单押一只基金,一荣俱荣一损俱损;
买了一串基金同涨同跌,相关性极强,风险依然没有分散;
不知道什么时候买,什么时候卖......
这时候就需要懂得菜品搭配的「管家」,能帮我们一次挑选好厨师和菜系,并且决定什么时候应该吃什么菜——我们的饮食从而更科学、营养更均衡。
所以,让有更丰富经验的「管家」来帮我们主动择时+精选基金,我们就可以安稳地把重心放在生活和工作中,也更能拿得住。
到底要怎么测评呢?
前面说了,基金组合是管理人帮我们挑选了一篮子的基金。
这个「管理人」可以是专业机构,也可以是金融大V,甚至你自己也可以建立组合。
一方面,如果你想要自己建立组合,也可以参考「**幸福组合」的股债比例,做到更均衡。
另一方面,如果你想挑选组合,我们也总结了测评方法。
虽然投顾新规出台后,不少基金组合暂定申购开始调整,暂时买不到。
但是我们也可以用类似的思路,来筛选出靠谱的基金组合——甚至可以用这个思路来评测大部分产品。
这个思路包括:一个清单,两个指标。
检查清单已经整理在音频下方的讲义区了:
(不读)1、产品名称+购买平台
2、投资策略
3、风险评级
4、主理人/管理机构及特点
5、历史业绩
6、最大回撤
7、交易规则
为了方便理解,我们用「**幸福组合」为例子给你打了个样——
点开查看大图
你可以把自己手头的产品做一个整理,对照着一个个填写、打勾。
另外,还有两个判断产品好坏的指标可以参考——
第一:最大回撤
最大回撤,就是某一段时间内基金净值从最高点回落到最低点的幅度。
简单来说,就是如果你不巧在最高点的时候买入一个产品,跌到了最低点,你会亏掉多少。
比如且慢上的「**幸福组合」,显示最大回撤是2.79%,意味着最坏的情况是,你投入1万元,可能会亏损279元。
图片来源:且慢APP
不过,最大回撤没有一个标准区间,一般是同类型产品比较的参考。
如果两个同类型产品的收益差不多,回撤小的体验会更好。
第二:业绩比较基准
这是判断「产品收益好不好」的一个标准,往往是和指数进行对比。比如主动性股票基金往往会和沪深300指数作对比。
你可以看作产品的「及格线」,对于不熟悉的产品,还可以侧面了解一下它的投资策略。
如果这个产品和业绩比较基准比,还大大跑输的话,就不是一个好的选择了。
毕竟我们买主动管理的产品,目的是为了能够获得更高的收益,不然直接买跟踪指数的产品,费率还低一些。
对于「**幸福组合」而言,它的比较基准是90%中证综合债和10%的沪深300指数。
图片来源:且慢APP
可以看到,拉长来看它是能跑赢基准的,另外也能推测出它的投资策略,是股债比例9:1(不读「**幸福组合」拉长来看,9:1的股债比例占多数)。
03
理财的核心,是了解自己
前面一直在说产品的筛选逻辑,通过这个逻辑,你能够更了解产品。
但是在理财投资中,还有一件事情十分重要,那就是了解你自己。
如果关注点总在「别人怎么做?市场情况如何?」而不是「自己适合什么」,大量的噪音会扰得你赚不到钱。
所以过一段时间,如果感到有些迷茫,应该再次向内看:
1)我的风险承受能力如何?
2)我这笔投资的目的是什么?
这里还想多说两句:
如果你还是新手,在宝贵的开始阶段,你可以用半年到一年的时间,给自己去「试错」。
用小资金量熟悉不同类型的投资品,并且不断做笔记复盘,能更了解自己,从而去规划你的理财投资——而不是仅仅寻找一个模板式的答案。
婷婷美的
债券仓位是70%~100%,对股票配置的区间是0~30%
杨增明
理财